Inventario y liquidez · Ejemplo ficticio
¿Reponer inventario o proteger la caja para pagar proveedores?
Respuesta breve: antes de volver a comprar, compara cuánto inventario tienes, cuánto realmente se vende, cuándo vence cada pago y cuándo esperas cobrar. El inventario tiene valor económico, pero no paga una factura hasta convertirse en dinero.
Un ejemplo que puede recalcularse
Imagina una tienda con 80 unidades disponibles, cada una comprada por USD 12. Su salida reciente es de 20 unidades mensuales y el precio de venta es USD 20 por unidad. Debe pagar USD 700 a un proveedor y hoy dispone de USD 500 en efectivo. Las cifras son inventadas; no describen un cliente.
| Indicador | Cálculo | Lectura |
|---|---|---|
| Inventario disponible a costo | 80 × 12 = USD 960 | Es mercancía, no efectivo |
| Cobertura simple de unidades | 80 ÷ 20 = 4 meses | Si la salida sigue igual; no es el índice contable DIO |
| Caja disponible ahora | USD 500 | Disponible para obligaciones inmediatas |
| Pago exigible al proveedor | USD 700 | Necesidad de efectivo, no de margen contable |
| Brecha inmediata antes de cobrar | 700 − 500 = USD 200 | No prueba insolvencia; faltan otras entradas y obligaciones |
| Nuevo pedido hipotético, pagado hoy | 20 × 12 = USD 240 | Amplía inventario y consume caja |
Por qué el pedido nuevo cambia la decisión
Si compra 20 unidades adicionales al contado, la necesidad inmediata pasa de USD 200 a USD 440 (700 + 240 − 500), antes de cobros nuevos. Vender a USD 20 una unidad existente podría generar USD 20 de caja si se cobra de inmediato; no equivale a USD 20 de utilidad ni garantiza que esas ventas ocurran antes del vencimiento.
Tres preguntas antes de reponer
- ¿Cuándo vence el pago? Anota fechas de facturas, sueldos, alquiler, impuestos y cuentas por cobrar. Trabaja con flujos por fecha, no solo con saldos totales.
- ¿Qué artículos realmente se mueven? Revisa unidades vendidas por producto y devoluciones. Una cobertura de cuatro meses basada en el promedio puede ocultar agotados de un artículo y sobrantes de otro.
- ¿Cuál es el punto de pedido? Como ejemplo muy simplificado: si se venden 20 unidades cada 30 días, el proveedor tarda 15 días y se requieren 6 unidades de reserva, el punto orientativo es 20 ÷ 30 × 15 + 6 = 16 unidades. Los plazos y la demanda reales pueden cambiar.
No confundir cobertura, rotación y caja
La cobertura simple de cuatro meses no es la razón contable de días de inventario. Para calcular rotación formal se usan costo de ventas e inventario promedio del mismo período. Un plazo de pago no se resuelve automáticamente con el margen bruto; además hay gastos, impuestos, crédito, estacionalidad, vencimientos y ventas inciertas.
Qué hacer después
La decisión práctica no es «comprar siempre menos». Es separar el pedido para evitar faltantes del dinero necesario para mantener el negocio operando. Revisa productos concretos, calendario de cobros/pagos y escenarios antes de ordenar.
Asesoría Express en Finanzas para NegociosExplorar los visores
Continúa con nuestro ejemplo de ventas que suben mientras baja la caja y nuestros tres márgenes que no significan lo mismo.
Fuente y método
La explicación de rotación de inventario y las fórmulas de ciclo comercial se fundamentan en OpenStax. Los datos, cobertura y punto de pedido de esta página son un ejemplo construido para explicar decisiones, no una predicción ni recomendación individual.
· Ejemplo original ficticio del equipo de JFCarpio.com, sin datos ni resultados de clientes.